Затянувшийся дефицит микросхем DRAM и флеш-памяти/SSD не показывает признаков ослабления. По словам поставщиков памяти, с которыми пообщался PCWorld, нехватка на обоих рынках будет ощущаться еще месяцами, а то и годами.
Прошедшая на прошлой неделе в Лас-Вегасе выставка потребительской электроники CES 2026 стала для потребителей возможностью пообщаться с поставщиками и наоборот, пытаясь заполучить любые доступные чипы памяти. Однако новости продолжают поступать все более удручающие.
В середине ноября аналитики начали сообщать о возможном росте цен на DRAM в первой половине 2026 года. В начале декабря компания Micron объявила о прекращении выпуска бренда Crucial и отказе от прямых продаж DRAM потребителям. Kingston также предупредила о дальнейшем росте цен в ближайшей перспективе, что повлечет за собой удорожание персональных компьютеров.
Руководители Micron сообщают, что клиенты (предположительно, включая производителей ПК) теперь запрашивают многолетние контракты для гарантирования поставок. «По нашему мнению, ситуация будет крайне напряженной в ближайшие 6–12 месяцев, и даже горизонт в 24 месяца выглядит очень, очень ограниченным», — заявил Марк Монтиэрс, старший вице-президент подразделения мобильных и клиентских решений Micron, в интервью PCWorld.com на CES. «Это касается DRAM, безусловно. С SSD ситуация может быть не столь острой, поскольку игроков на этом рынке больше, и сложнее собрать полную картину».
Крис Кустра, вице-президент по маркетингу Other World Computing (OWC), производителя SSD, сообщил PCWorld, что видит ограничение поставок SSD как минимум на полгода после скачка цен в 2025 году. По его словам, из-за непредвиденного и неизбежного роста цен OWC продавала SSD по более высокой цене в «Черную пятницу», чем в начале ноября.
Третий источник, близкий к производителю периферийных устройств, закупающему память и накопители для собственных нужд, охарактеризовал ситуацию так: «По лучшим оценкам, с SSD — многие месяцы. С DRAM — не знаю. Может быть, годы».
Близко к хаосу
Когда финансовый рынок выходит из-под контроля, правительства могут приостановить торги, чтобы дать отрасли передышку и восстановить порядок. На рынке памяти, который традиционно цикличен — от лет бума с резким ростом цен до спадов с их обвалом, — такой паузы не было. И SSD, и модули памяти тесно привязаны к ценам на чипы флеш-памяти и DRAM, поскольку дополнительной логики в них не так много.
Поскольку гиперскейлеры скупают каждый доступный бит памяти и хранилищ, производители товарной памяти заявляют, что вынуждены соответствовать спросу. Micron, например, объяснила закрытие Crucial тем, что общий объем рынка центров обработки данных вырос примерно с 40 до 60 процентов.
(Micron по-прежнему продает модули памяти даже потребителям — просто косвенно, через производителей ПК. «Магазин [Crucial], где можно покупать у нас напрямую, закрывается, но это не означает прекращения поддержки этого [потребительского] рынка», — уточнил Монтиэрс.)
«Дело не в том, что мы переориентируемся на этот рынок, а в том, что он просто взрывообразно растет», — добавил Крис Мур, вице-президент Micron по маркетингу клиентских решений. «У нас есть внутренние модели того, какая доля наших поставок должна идти в каждый сегмент, и этот сегмент растет так быстро, что даже для сохранения нашей доли требуются дополнительные гигабайты».
На данный момент дефицит как в сегменте памяти, так и в хранилищах обусловлен спросом, а простая экономика диктует: когда спрос растет, а предложение остается прежним, цены увеличиваются. Но рынок не является упорядоченным; у компаний мало времени на планирование.
По сообщениям Digitimes, компания Phison, производящая контроллеры SSD и SSD под «белыми» марками других брендов, сообщила, что распродала запасы на 2026 год, а генеральный директор Кхайн-сенг Пуа отметил, что большинство производителей NAND распроданы на тот же период. Краткосрочный спотовый рынок иссякает. И никто точно не знает, чего ожидать.
«Обычно у большинства компаний есть соглашение об общей ежегодной квоте, которое затем обсуждается и обновляется ежеквартально с указанием ценовых параметров», — сообщил президент Phison в США Майкл Ву, как передала представитель Phison Линн Келли в электронном письме PCWorld.com. «Однако недавний дефицит изменил эти типичные циклы планирования, поскольку спрос превышает производственные мощности отрасли. Поэтому распределение сегодня зависит от рыночной динамики».
Если рынок ИИ не рухнет, единственный выход — новые фабрики
Некоторые стратегии, которые могут сработать на рынке логических микросхем. И AMD, и Nvidia рассматривают возможность возвращения к выпуску более старых, дешевых чипов, чтобы предоставить клиентам ценовую передышку, а в случае с AMD — позволить им использовать старые модули памяти DDR4. Проблема в том, что рынок DDR4, по сути, мертв, поскольку производители DRAM перешли на DDR5. В сегменте накопителей производство более старой флеш-памяти просто не обеспечило бы достаточного объема хранения, что снизило бы «плотность битов» и усугубило бы проблему. На выставке Micron представила односторонний SSD M.2 2230 Micron 3610 емкостью от 1 ТБ до 4 ТБ.
Строительство новых фабрик занимает годы. Micron заложила первый камень в строительство завода по производству DRAM в Бойсе в октябре 2023 года, и Мур сообщил, что первые поставки начнутся в середине 2027 года. (Изначально Micron заявляла о начале выпуска DRAM в середине 2026 года). На CES Micron также объявила, что 16 января начнется строительство нового мегазавода стоимостью 100 миллиардов долларов в Нью-Йорке, который потенциально станет крупнейшим полупроводниковым предприятием в США.
«Теперь мы все в одной лодке после болезненного спада в 2023 году», — сказал Мур. «Никто не мог позволить себе строить новые фабрики… Сейчас мы платим за то время, когда потребители были по-настоящему довольны».
Всегда имейте в виду, что редакции могут придерживаться предвзятых взглядов в освещении новостей.
Автор – Mark Hachman
