AI-nflation Кратковременное оживление в индустрии смартфонов, похоже, упирается в стену: аналитики предупреждают, что рост цен на память скоро испытает терпение покупателей на прочность.
Counterpoint Research снизила прогноз поставок смартфонов на 2026 год до снижения на 2,1%, ссылаясь на сокращение предложения чипов памяти, которое ведет к росту затрат и давит на производителей.
Аналитическая фирма утверждает, что более высокие цены на DRAM и NAND рискуют подорвать уверенность на рынке, особенно в условиях, когда производители смартфонов изо всех сил пытаются оправдать повышение цен на устройства, которые многим кажутся лишь незначительно отличающимися от уже имеющихся в карманах.
Это предупреждение прозвучало всего через несколько недель после того, как Counterpoint высказывала более оптимистичный взгляд на развитие рынка. В ноябре фирма заявила, что поставки смартфонов продолжат расти в 2025 году, продлевая восстановление, начавшееся в 2024 году, по мере того как отложенный спрос на замену устройств удовлетворялся. Даже тогда Counterpoint подчеркивала, что улучшение обусловлено скорее отложенными обновлениями, чем каким-либо всплеском потребительского энтузиазма.
Теперь трещины становятся очевидными. Циклы замены устройств растянулись в среднем до 40 месяцев, и пользователи держат телефоны гораздо дольше, чем хотелось бы производителям. Для многих сегодняшние устройства уже “достаточно хороши”. Улучшения производительности носят инкрементальный характер, а программный опыт мало меняется от поколения к поколению.
На фоне этого хрупкого восстановления наблюдается возобновившийся всплеск цен на память. Стоимость товарной памяти растет, поскольку производители отдают приоритет более маржинальным продуктам для ИИ и дата-центров, а не традиционному потребительскому кремнию. Предложение DRAM и NAND сократилось, что вынуждает производителей смартфонов конкурировать за мощности, в то время как гиперскейлеры и поставщики GPU поглощают чипы.
Давление может усилиться. Counterpoint утверждает, что цены на память могут вырасти еще на 40% ко второму кварталу 2026 года, увеличив себестоимость материалов для смартфонов на 8% и более чем на 15% выше уже и без того высоких сегодняшних уровней. Более того, Samsung, по сообщениям, планирует повысить цены на некоторые виды памяти до 100%, по данным рыночных наблюдателей, что быстро отразится на всей цепочке поставок смартфонов.
Эти затраты напрямую влияют на пересмотренный прогноз Counterpoint. Фирма заявила, что ожидаемое снижение поставок на 2,1% означает пересмотр прогноза вниз на 2,6 процентных пункта, подчеркивая, насколько резко изменились ожидания. Ожидается, что китайские производители оригинального оборудования (OEM) почувствуют это наиболее остро: бренды, включая HONOR, OPPO и Vivo, столкнутся с наибольшими сокращениями по сравнению с предыдущими оценками.
Это связано с тем, что даже бюджетные устройства теперь поставляются с конфигурациями оперативной памяти и хранилища, которые когда-то были доступны только флагманам, и Counterpoint предупреждает, что рост цен на память непропорционально влияет на модели начального и среднего уровня.
“То, что мы наблюдаем сейчас, — это наиболее сильное воздействие на низкий ценовой сегмент рынка (ниже 200 долларов), где себестоимость материалов (BoM) увеличилась на 20-30% с начала года”, — сказал директор Counterpoint Research MS Hwang. “В среднем и высоком ценовых сегментах рынка наблюдался рост цен на 10-15%”.
Любимый спасательный круг индустрии, так называемый “AI-смартфон”, пока не принес существенных результатов. В то время как компании провели последний год, продвигая ИИ на устройстве как следующий значимый драйвер обновлений, большинство функций AI-смартфонов пока сводятся к скромным программным трюкам, а не к убедительным новым возможностям, и не изменили покупательское поведение.
Потребители, похоже, реагируют более прагматично. Спрос на восстановленные и подержанные смартфоны продолжает расти, поскольку покупатели выбирают более дешевые, немного устаревшие устройства, вместо того чтобы платить большие деньги за незначительные обновления.
Если рост цен на память снова подтолкнет цены на новые телефоны вверх, этот запасной вариант станет еще более привлекательным. ®
Автор – Carly Page
