SpaceX установила цену своих 555,6 миллиона акций на уровне 135 долларов за штуку, сообщила компания в обновлении на своем веб-сайте. Это делает SpaceX официально крупнейшим IPO в истории, легко превосходя 24,9 миллиарда долларов, привлеченных Saudi Aramco во время ее дебюта на публичных рынках в 2019 году. По этой цене сделка также, по всей видимости, сделает Маска первым в мире триллионером.
Компания, официально известная как Space Exploration Technologies Corp., будет торговаться под тикером SPCX.
По мере начала активных торгов завтра цена акций SpaceX может как упасть, так и вырасти. Однако неофициальные сообщения свидетельствуют о том, что крупные институциональные инвесторы и частные покупатели выстраиваются в очередь, чтобы приобрести акции 24-летней технологической компании.
Если спрос на размещение окажется таким высоким, как утверждают банкиры, они имеют право вывести на рынок дополнительные 83,3 миллиона акций, что принесет еще 11 миллиардов долларов по начальной цене компании.
Hyperliquid, крипто-рынок для ставок, который пытается предложить синтезированное участие в акциях SpaceX, в настоящее время оценивает акции в 167 долларов, что предполагает, что участники рынка ожидают классического скачка IPO на 20% в первый день торгов.
В долгосрочной перспективе остаются большие открытые вопросы о том, как SpaceX сможет обосновать свою ошеломляющую оценку. Выдающиеся инженерные проекты компании, от самой большой в мире многоразовой ракеты до новой американской фабрики по производству чипов, заполняют внушительный список задач.
Главным бенефициаром размещения является сам Маск. Он владеет чуть менее 850 миллионами акций класса А, дающих право на 1 голос на акцию. Он также имеет право на еще 5,6 миллиарда акций класса B, которые дают 10 голосов на акцию и включают миллиард акций, обусловленный маловероятным условием, что миллион человек в конечном итоге будет жить в колонии SpaceX на Марсе.
Листинг принесет Антонио Грасиасу, основателю и генеральному директору Valor Management, 503,4 миллиона акций, что оценивает его долю почти в 68 миллиардов долларов по цене IPO. Среди других крупных акционеров, которые выиграют от исторического размещения, — член совета директоров SpaceX и инвестор Люк Носек, владеющий 33 миллионами акций, и операционный директор Гвинн Шотвелл, которой принадлежит почти 12,6 миллиона акций.
IPO также принесет значительные доходы многим из примерно 400 венчурных капиталистов, которые поддерживали компанию на протяжении двух десятилетий ее существования в качестве частной организации, в течение которого она привлекла около 40 миллиардов долларов частного капитала.
Кроме того, огромный пул мелких инвесторов, которые поддерживали SpaceX через специальные проектные компании (SPV), также увидят, как их первоначальный капитал многократно возрастет. Однако из-за сложности этих структур некоторые могут не узнать точный размер своей прибыли в течение нескольких месяцев после дебюта SpaceX на публичном рынке.
Кроме того, неисчислимое количество мелких инвесторов, которые инвестировали в SpaceX через специальные проектные компании (SPV), также могут увидеть многократное увеличение своих первоначальных вложений. Однако некоторые из этих инвесторов не узнают о масштабе своей прибыли или о том, имеют ли они на нее право, до тех пор, пока не истечет поэтапный период блокировки акций компании.
Всегда имейте в виду, что редакции могут придерживаться предвзятых взглядов в освещении новостей.
Автор – Tim Fernholz, Marina Temkin
