Хотя 115-летняя компания по-прежнему генерирует огромные суммы наличных — 17,2 миллиарда долларов выручки, 9,9 миллиарда валовой прибыли, почти 58% маржи и 2,2 миллиарда чистой прибыли за квартал — ее результаты оказались значительно ниже ожиданий Уолл-стрит.
Это было настолько серьезное фиаско, что генеральный директор IBM Арвинд Кришна и совет директоров предприняли беспрецедентный шаг, заранее предупредив инвесторов, что доходы «оказались хуже наших ожиданий», предоставив всем возможность заглянуть вперед.
На прошлой неделе он опубликовал письмо инвесторам, в котором поделился предварительными результатами. В нем предупреждалось об ужасающей выручке в важнейшей категории компании «инфраструктура» и говорилось, что маржа прибыли также пострадает. Акции компании мгновенно упали на 25% — это самое большое однодневное падение за всю историю. До этого акции хорошо росли под руководством Кришны в течение шести лет, поддерживаемые бумом центров обработки данных на базе ИИ, который поднимал все лодки.
В среду IBM также понизила свои прогнозы роста на весь год, что означает, что этот ужасный квартал повлияет на оставшуюся часть года. Виновник? Бизнес mainframe IBM, приносящий основную прибыль, упал на 42%.
Это каскадная проблема, потому что, как объяснил финансовый директор Джим Кавано на квартальном звонке с инвесторами, IBM получает 3 доллара дохода от программного обеспечения на каждый 1 доллар проданного аппаратного обеспечения mainframe.
Однако генеральный директор и финансовый директор на протяжении всего звонка настаивали на том, что это временный сбой и скоро все наладится.
По их словам, произошло то, что «десятки» клиентов, которые должны были купить новый mainframe в течение квартала, решили этого не делать. Это может показаться не таким уж большим количеством клиентов, но mainframe — это системы, которые стоят сотни тысяч или миллионы долларов, а с контрактами на обслуживание и программным обеспечением приносят еще много миллионов.
Тот самый бум ИИ, который поднял лодку IBM, ее же и потопил.
Вместо покупки нового mainframe эти клиенты купили другое оборудование, объяснил Кришна. Они столкнулись с астрономически высоким ростом затрат на 15–30% на оборудование для центров обработки данных и ПК.
«Когда они столкнулись с этой проблемой, они решили перенести бюджет в те области, где наблюдались такие экстремальные цены», — сказал Кришна.
Производители корпоративного оборудования, такие как Dell и HP, предупредили, что рост затрат на компоненты, такие как память, вызванный бумом развертывания ИИ, вынудил их повысить цены. Apple заявила о том же.
Но Кришна пообещал, что эти клиенты все равно купят свои новые mainframe в конечном итоге — вместе с новыми контрактами на программное обеспечение. Фактически, он сказал, что некоторые из них уже сделали это в этом квартале. «Мы не видим никаких доказательств того, что клиенты отказываются от mainframe», — сказал он.
Нам придется подождать и посмотреть. Но технологическая индустрия предсказывала смерть mainframe уже много десятилетий. Возможно, даже ИИ не убьет его.
Всегда имейте в виду, что редакции могут придерживаться предвзятых взглядов в освещении новостей.
Автор – Julie Bort
