Исследовательская фирма в области полупроводников SemiAnalysis полагает, что внезапный уход Дженсена Хуанга из Nvidia мог быть вызван не только разоблачениями о его личных внебрачных связях, но и широкомасштабным незаконным экспортом передовых ИИ-ускорителей в Китай. В своей последней рассылке аналитики оценивают, что, несмотря на экспортный контроль США, в страну было поставлено более 1,5 ГВт запрещенного оборудования Nvidia.
По данным Accelerator Model от SemiAnalysis, отслеживающей производство и направления поставок ИИ-ускорителей, за последние годы в Китай попало более 1,5 ГВт оборудования Nvidia, подпадающего под экспортные ограничения США. Эта оценка не включает процессоры, специально разработанные Nvidia для соблюдения правил экспорта США, такие как H20 или H800. Фирма также утверждает, что Министерство торговли США пришло к аналогичному выводу относительно масштабов несанкционированных поставок. Тем не менее, SemiAnalysis не раскрывает точное количество нелегально поставленных в Китай ускорителей или их распределение по поколениям продуктов Nvidia.
Масштаб предполагаемых перенаправлений особенно примечателен, поскольку современные ИИ-ускорители требуют значительных мощностей и инфраструктуры. Хотя в отчете не объясняется, как количество ускорителей преобразуется в показатели мощности, вероятно, компания использует номинальную/расчетную мощность на уровне корпуса, умноженную на количество GPU. Если предположить, что все эти ИИ-GPU были Nvidia H200 SXM мощностью до 700 Вт, то Китай получил около 2,142 миллиона таких ускорителей, а если бы все эти процессоры были B200 SXM мощностью до 1000 Вт, то речь идет о 1,5 миллиона единиц. При смешанном развертывании общее количество составило бы промежуточное значение, в зависимости от доли ускорителей H200 и B200. Для сравнения, Colossus One от xAI имел 220–230 000 GPU Hopper H100 и H200, тогда как Colossus 2 нацелен на 1,2 миллиона GPU Blackwell B200 и B300. Таким образом, 1,5 ГВт запрещенного оборудования Nvidia в Китае представляют собой огромный объем вычислительной инфраструктуры, сравнимый или даже превосходящий масштабы всей существующей операции Colossus от xAI.
Хотя SemiAnalysis не раскрыла все случаи попадания запрещенных ИИ-ускорителей в Китайскую Народную Республику, она подкрепляет свою оценку двумя известными случаями предполагаемой контрабанды GPU. Первый случай связан с соучредителем Supermicro Уолли Лиау, исполнительным директором по продажам на Тайване Стивеном Чангом и подрядчиком Вилли Суном, которым было предъявлено обвинение в марте 2026 года. Согласно обвинительному заключению, серверы стоимостью около 2,5 миллиарда долларов США были проданы компании в Юго-Восточной Азии, при этом оборудование на сумму 510 миллионов долларов США впоследствии было перенаправлено в Китай и приобретено Alibaba. Прокуратура утверждает, что обвиняемые использовали подставные серверы и поддельные идентификационные бирки, чтобы скрыть фактическое место назначения оборудования во время аудитов.
Второй случай касается девяти человек, связанных с Nvidia, Albatron, Chief Telecom, Flying Tiger и Supermicro на Тайване. Власти обвиняют группу в организации несанкционированного экспорта 130 серверов на базе Nvidia B300, 74 из которых в конечном итоге попали в Китай. По данным прокуратуры, подозреваемые использовали подставные компании, поддельные документы и указывали Японию в качестве пункта назначения серверов, фактически направлявшихся в Китай. Тайваньские власти обнаружили эту схему во время расследования контрабанды наркотиков. Оба дела все еще находятся на рассмотрении в судах.
На фоне продолжающихся последствий и сообщений о внебрачной связи Дженсена Хуанга с Алисой Хуанг, предполагаемой сотрудницей китайской разведки, занимавшей руководящую должность в Megaspeed, один отчет утверждает, что госпожа Хуанг лично отвечала за содействие контрабанде ИИ-оборудования Nvidia на сумму 7,5 миллиардов долларов США в Китай, около 240 000 GPU, в основном моделей H100 и H200.
SemiAnalysis предполагает, что масштаб этих нарушений может объяснить, почему личное поведение Хуанга стало такой серьезной проблемой именно в этот момент. Аналитики компании предполагают, что некоторые члены разведывательного сообщества США стремились отстранить Дженсена Хуанга, поскольку он выступал против более жестких ограничений на доступ Китая к американскому ИИ-оборудованию. Однако отчет не предоставляет прямых доказательств того, что разведывательные агентства повлияли на совет директоров Nvidia или что Хуанг участвовал в несанкционированных экспортных поставках.
Это совпадает с усилиями Конгресса по продвижению Закона об удаленном доступе к безопасности (RASA), который был принят Палатой представителей 12 января. Законопроект призван распространить полномочия США по экспортному контролю на удаленный доступ к передовому ИИ-оборудованию, размещенному за пределами Китая, включая центры обработки данных в Европе и на Ближнем Востоке. SemiAnalysis сообщает, что Nvidia и Oracle активно выступают против этого предложения.
Аналитики считают, что уход Хуанга фактически устраняет влиятельного противника более строгих ограничений и ускоряет усилия по блокированию доступа китайских компаний к американскому ИИ-оборудованию в облаке. Однако SemiAnalysis предупреждает, что действительно всеобъемлющие ограничения могут побудить китайских разработчиков использовать отечественные ускорители (о чем постоянно предупреждал Дженсен Хуанг), подорвать международное сотрудничество в области ИИ-программного обеспечения и в конечном итоге ослабить американские высокотехнологичные компании.
Продолжающийся доступ Китая к американским ИИ-ускорителям предлагает несколько преимуществ для американской технологической индустрии, согласно SemiAnalysis. Во-первых, это генерирует доход для американских компаний, таких как AMD, Nvidia, и поставщиков облачных услуг. Во-вторых, когда китайские компании арендуют мощности GPU в центрах обработки данных за пределами Китая, власти США сохраняют возможность отслеживать их деятельность и при необходимости прекращать доступ из соображений национальной безопасности. В-третьих, длительная зависимость от американского оборудования снижает стимулы для китайских разработчиков использовать отечественные ИИ-ускорители, которые в конечном итоге могут конкурировать с AMD и Nvidia на международных рынках.
Другим важным аспектом является вклад китайских разработчиков в глобальную экосистему программного обеспечения. С одной стороны, китайские лаборатории разработали технологии с открытым исходным кодом, такие как DeepEP, DeepGEMM и MSA, которые повышают эффективность ИИ-нагрузок на оборудовании Nvidia и приносят пользу разработчикам по всему миру. Кроме того, американские компании также зависят от китайских инженеров, поставщиков компонентов и производителей. Поэтому юридические ограничения, полностью ограничивающие доступ китайских разработчиков к американским ИИ-ускорителям, могут подорвать международное сотрудничество, снизить доступность оптимизаций с открытым исходным кодом и побудить китайские компании разрабатывать программное обеспечение специально для отечественного оборудования.
С другой стороны, доступ к передовым ИИ-ускорителям от AMD или Nvidia позволяет китайским лабораториям разрабатывать все более сложные ИИ-модели, которые будут конкурировать с передовыми моделями, разработанными в Америке, и, возможно, создавать риски для национальной безопасности. Для этого SemiAnalysis признает необходимость ограничения доступа Китая к передовым ИИ-ускорителям от американских компаний, поскольку они, среди прочего, могут быть использованы для разработки оружия массового уничтожения или иным образом подорвать национальную безопасность США. Тем не менее, аналитики SA утверждают, что ограничения должны быть сосредоточены на количестве и возможностях оборудования, доступного китайским организациям, а не на полном запрете доступа.
SemiAnalysis, по-видимому, отдает предпочтение системе, в которой китайские разработчики могут арендовать вычислительные мощности у доверенных поставщиков за пределами Китая под надзором США. Такой подход мог бы сохранить американское технологическое влияние и коммерческие выгоды, а также ограничить способность Китая самостоятельно приобретать передовую ИИ-инфраструктуру.
Всегда имейте в виду, что редакции могут придерживаться предвзятых взглядов в освещении новостей.
Автор – Anton Shilov
